監(jiān)管機(jī)構(gòu)。歐盟和美國(guó)分別從各自國(guó)情出發(fā)，建立了適合自己的碳交易市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制。歐盟采取自上而下、三位一體的監(jiān)管機(jī)制。碳交易市場(chǎng)監(jiān)管是通過(guò)頒布相關(guān)指令，并由相應(yīng)的成員國(guó)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)執(zhí)行來(lái)完成的。形成了歐盟制定較為統(tǒng)一的監(jiān)管基礎(chǔ)法規(guī)政策指令，各成員國(guó)再根據(jù)本國(guó)實(shí)際情況制定執(zhí)行法規(guī)，以及由碳交易平臺(tái)或協(xié)會(huì)所制定的交易監(jiān)管規(guī)則，三方面的監(jiān)管法律相輔相成，構(gòu)成一個(gè)監(jiān)管網(wǎng)絡(luò)；監(jiān)管機(jī)構(gòu)是在歐盟委員會(huì)統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)下，由各國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)組成，并通過(guò)ETS機(jī)制下的注冊(cè)登記系統(tǒng)監(jiān)測(cè)具體流程。

美國(guó)在聯(lián)邦層面沒(méi)有建立碳交易監(jiān)管機(jī)構(gòu)，其監(jiān)管體系主要分布在州、區(qū)域和第三方。如加州環(huán)保局監(jiān)管其總量控制與交易計(jì)劃。區(qū)域性的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。美國(guó)東北部的RGGI碳市場(chǎng)就成立了一個(gè)非盈利性機(jī)構(gòu)RGGIInc，其主要任務(wù)是為簽署州的碳減排計(jì)劃提供行政和技術(shù)服務(wù)的支持，其中一項(xiàng)職責(zé)是監(jiān)測(cè)有關(guān)二氧化碳配額的拍賣(mài)和交易市場(chǎng)。

第三方監(jiān)管機(jī)構(gòu)。雖然各州都保留了碳市場(chǎng)監(jiān)督的權(quán)力，但實(shí)際監(jiān)管工作（如核準(zhǔn)指標(biāo)交易，確定是否出現(xiàn)價(jià)格操縱，調(diào)查守法及違法行為等）主要監(jiān)管工作都委托給幾個(gè)第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)行，如RGGI將碳交易市場(chǎng)的監(jiān)管授權(quán)給Potomac Economics。此外，它也承擔(dān)二級(jí)市場(chǎng)的監(jiān)測(cè)，確保市場(chǎng)不存在價(jià)格操縱及串謀的現(xiàn)象。

監(jiān)管內(nèi)容。碳交易的風(fēng)險(xiǎn)管理。與碳交易有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)種類(lèi)繁多，碳價(jià)格容易受到宏觀經(jīng)濟(jì)的影響呈現(xiàn)非理性波動(dòng)，以及對(duì)碳排放價(jià)格的操縱。主要風(fēng)險(xiǎn)包括：政治風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。

監(jiān)管對(duì)象。對(duì)政府配額分配過(guò)程的監(jiān)管。政府對(duì)配額分配的過(guò)程應(yīng)堅(jiān)持無(wú)償分配和有償分配相結(jié)合的模式，堅(jiān)持公平公正原則，配額分配應(yīng)在公開(kāi)、透明的環(huán)境下進(jìn)行，加強(qiáng)信息透明度，加強(qiáng)對(duì)政府分配過(guò)程與分配方式的監(jiān)管。

對(duì)排放企業(yè)的監(jiān)督管理。加強(qiáng)對(duì)管制企業(yè)未完成減排目標(biāo)、未完成報(bào)告的管理，對(duì)企業(yè)提出提供排放數(shù)據(jù)報(bào)告的要求等。如歐盟規(guī)定企業(yè)出具的報(bào)告不僅應(yīng)當(dāng)符合歐盟委員會(huì)頒布的相關(guān)政策法規(guī)規(guī)定，還必須經(jīng)過(guò)具有資質(zhì)的獨(dú)立第三方的核證機(jī)構(gòu)的驗(yàn)證，而且要通過(guò)特定程序公示企業(yè)報(bào)告和獨(dú)立核證機(jī)構(gòu)的驗(yàn)證結(jié)果，接受公眾，特別是非政府環(huán)保組織的監(jiān)督。

對(duì)第三方機(jī)構(gòu)的監(jiān)督管理。第三方核查機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對(duì)企業(yè)排放數(shù)據(jù)和活動(dòng)進(jìn)行檢查，所以需要通過(guò)法律明確其責(zé)任和義務(wù)，切斷企業(yè)和核證機(jī)構(gòu)的利益輸送，政府通過(guò)資質(zhì)管理、保證金、復(fù)核等方式加強(qiáng)對(duì)第三方機(jī)構(gòu)的管理。通過(guò)立法，保障核查機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性。

深圳市明確了對(duì)第三方核查機(jī)構(gòu)的監(jiān)督管理，以及建立了防止排放企業(yè)與核查機(jī)構(gòu)“合謀”的機(jī)制。如《管理辦法》第二十二條明確“控排單位不得連續(xù)三年選擇同一家第三方核查機(jī)構(gòu)或相同的核查人員進(jìn)行核查?！?/div>